Financial Engineering

第一章 金融风险管理的发展

第一节 金融工程的概念

第二节 风险日增的世界金融市场

第二节 金融风险增大对公司的影响

第四节 预测者的失败

第五节 金融风险管理工具

第二章 风险管理过程

第一节 风险管理产品概论

第二节 远期合约

第三节 期货合同

第四节 互换合同

第五节 期权合同

第六节 金融建筑模块

第三章 风险管理市场

第一节 风云变幻的金融市场

第二节 金融衍生工具的迅猛发展

第三节 金融衍生工具的使用者

第四节 金融衍生工具经纪人

第四章 风险管理对公司的增值作用

第一节 风险管理对公司价值的影响

.第二节 modigliani－miller定理

第三节 风险管理可以减少公司赋税

第四节 风险管理可以减少交易成本

第五节 风险管理可以避免公司投资决策失误

第五章 公司风险暴露的测定

第一节 公司的风险图像

第二节 公司财务报告所反映的金融价格风险

第三节 金融价格风险的内部度量

第四节 金融价格风险的外部度量

第六章 远期合约风险管理策略

第一节 远期合约与表上套期保值策略的选择

第二节 远期合约市场

第三节 利率远期合约使用者

第七章 期货风险管理策略

第一节 期货风险管理策略概述

第二节 运用期货进行套期保值

第三节 到期时间不匹配：基差风险

第四节 到期时间不匹配：条式套期保值和

滚动套期保值

第五节 资产不匹配：跨品种套期保值

第六节 调整保证金帐户：“跟踪”套期保值

第七节 管理期货套期保值

第八章 互换风险管理策略

第一节 运用互换减少融资成本

第二节 利用互换增加贷款能力

第三节 利用互换对公司进行套期保值

第四节 投资者利用互换进行风险管理

第五节 政府利用互换进行风险管理

第六节 用互换构造合成金融工具

第九章 期权风险管理策略

第一节 运用期权对公司进行套期保值

第二节 对商品价格风险进行套期保值

第三节 利用期权减少融资成本

第四节 运用期权进行市场竞争

第十章 期权定价模型解析

第一节 b－s之前的期权定价模型

第二节 black－scholes（b－s）模型

第三节 black模型

第四节 garman－kohlhagen模型和 grabbe模型

第五节 merton、barone－adesl和 whaley模型及其应用

第十一章 风险管理新产品设计

第一节 将建筑模块组合起来构造新的金融工具

第二节 重新设计建筑模块构造新的金融工具

第三节 将建筑模块应用于新的基础市场来构造新的金融工具

第四节 新的金融工具带来的新风险

第十二章 杂交证券

第一节 杂交证券的发展

第二节 杂交证券分析

第三节 发行杂交证券的经济学原因

第十三章 金融工程案例分析

第一节 识别、测定和规避merck公司的货币风险

第二节 用货时商品供应流转合同进行套期保值—从metallgescchaft公司吸取的教训

第三节 巨星陨落——巴林银行倒闭

第四节 巴林事件启示录——内部管理混乱使祸起萧墙